宁德时代竞争者来了！宝马砸160亿扶持欧洲本土电池厂，Northvolt未来将拥有150GW产能，这两家A股供货占比超50%

事件：

7月16日，宝马集团表示已与瑞典动力电池企业Northvolt签订了电池长期供应合同，合同金额约为20亿欧元（约合人民币160亿元），新订单将从2024年开始履行。

点评：

1、宝马电动化战略目前主供是宁德，准备培育本土供应商

目前宝马主要供应商为宁德时代和三星，宝马与CATL的订单73亿欧元，与三星的订单29亿欧元。

为了供应链安全，宝马和大众扶植欧洲本土电池企业Northvolt为补充，将2024年起配套相关车型，预计定位为三供。

本期与Northvolt的20亿欧元订单对应动力电池规模约20gwh，年均配套约 3gwh，占宝马年需求不足10%

2、宝马规划3年推25款新能源车，动力电池需求巨大

宝马规划在2023年前推出25款新能源车型，其中超过50%为纯电，较此前计划提早两年。

预计从19到25年电动车销量超过70万辆，电动化率达到25%，对应动力电池需求36GWh+（19年仅2GWh左右），空间巨大。

3、未来伴随Northvolt放量，国内相关产业链直接受益

除宝马外，Northvolt 与大众成立合资公司，规划16GWh产能，预计将于23年投产，未来还将将扩建至24GWh。

此外，Northvolt还在瑞典规划32GWh的产能，21年开始大规模生产，远期规划产能150GWh。

目前国内结构件商科达利、隔膜厂商星源材质、碳酸锂厂商天齐锂业等国内厂商已明确向Northvolt供货。

其中科达利为瑞典工厂独供，星源材质配套比例高达50%，预计订单将于22-23年开始放量。为了满足配套需求，星源材质与科达利已计划启动欧洲基地建设。