随着雨季即将结束，中金等头部券商集体盯上了水泥板块，认为在需求带动下价格有望快速回升，旺季将比往年更早到来。
中金的一份交流纪要中提到，当前因强降雨抑制的需求超过往年，下半年反弹力度也会大。
可能8、9月份就会集中释放，不一定要等到四季度的旺季。往年八月底、九月初价格开始上调。现在企业对于价格上调的积极性一旦需求恢复就会释放出来。
前期量价有损失的情况下，企业会推动四季度价格的恢复，预计全国能保持430-450元的高位均价，全年盈利预测维持不变。
中信建投也认为，随着雨季的结束及赶工需求的推动，后续水泥价格有望进入年内第二波上升通道。
根据目前公布的业绩预告，除了华北地区企业以外，其他水泥公司半年报业绩都已恢复至正增长。
下半年基建新增项目将逐渐开工，助推价格回归，对全年板块盈利情况保持乐观态度。
7月份以来，建材板块整体估值得到拉升。但水泥板块估值仅为修复，较年初尚未有明显提升。
预计在今年基建加码、地产投资韧性强的环境下，全年水泥需求量仍为正增长，行业高景气度可持续至少2-3年时间，估值提升存在较大空间。
对标：海螺水泥、上峰水泥、祁连山
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