凯莱英：再融资新规第一单！高瓴资本23.1亿入股做战投，医药外包领域重要性不言而喻

再融资新规出台后，凯莱英直接终止19年的发行方案，重新定增，高瓴资本全额认购，成为战略投资者，显示公司业务重要性。

1、事件：

2020年2月16日，公司公告《2020年非公开发行预案》，同时发布《关于终止2019年非公开发行股票并撤回相关申请材料的公告》。和前次终止的非公开发行公告不同的是，此次公告明确了如下事宜：

①本次发行面向特定对象非公开发行，特定对象为高瓴资本1名，高瓴资本以现金认购全部非公开发行股份；

②发行价格：123.56元/股；

③发行募集资金总额不超过23.1亿元；

④发行股票数量不超过1870万股，上限未超过本次发行前公司总股本的30%；

⑤限售期：18个月。本次非公开发行尚需股东大会和证监会核准。

2、影响：发行后，高瓴资本将成为公司持股5%以上股东，并与公司在全球创新药领域建立全面、深入的战略合作关系。

2016年以来，一级市场高瓴资本相继投资海和药物、加科思、科望生物、百济神州、基石药业、信达生物、君实生物、天境生物、奕安济世等生物技术公司。

2018年以来，在医药研发服务外包领域，高瓴资本相继参与认购了泰格医药、药明康德、方达控股等A、H股公司股份，显示了其在国内医药外包服务链的产业布局非常迅速。

医药外包和创新药公司天然的合作共赢关系，而高瓴资本作为跨两个领域的投资方，有望搭建两个产业密切合作的桥梁，增进产业协同性，高瓴资本在医药外包领域的布局加速，资源禀赋有望通过加速整合实现相关投资价值的放大，更好发挥其战略协同作用。

凯莱英引入高瓴资本作为战略投资者，在提升公司发展更灵活的资金储备外（此次没有明确具体募投项目），还有助于和高瓴资本双方优势互补，提升公司服务创新药公司的广度和深度（更多的可接触项目、更快的服务链拓展）。